Encontrados 2 documentos, a visualizar página 1 de 1
Monte Carlo Estimation of Project Volatility for Real Options Analysis
Godinho, Pedro Manuel CortesãoVolatility is a fundamental parameter for option valuation. In particular, real options models require project volatility, which is very hard to estimate accurately because there is usually no historical data for the underlying asset. Several authors have used a method based on Monte Carlo simulation for estimating project volatility. In this paper we analyse the existing procedures for applying the method, con...
Árvores de decisão bicritério em análise de projectos
Godinho, Pedro Manuel CortesãoO presente trabalho apresenta uma abordagem multicritério à análise e selecção de estratégias em projectos de investimento, que utiliza árvores de decisão e modelos discretos de opções reais e se baseia na identificação das estratégias não dominadas. Apenas se pormenoriza a utilização do tempo e do valor financeiro (ou o custo, que pode ser usado de forma análoga), mas a abordagem pode ser estendida a outros cr...
| Financiadores do RCAAP | |||||||
|
|
|
|
|
|
||